Qué es el APY
El APY, o rentabilidad anual efectiva, indica lo que un tipo rinde realmente en un año una vez tenida en cuenta la capitalización. Dos cuentas con el mismo tipo nominal no rinden igual si una capitaliza mensualmente y la otra anualmente. El APY lo pone todo en la misma escala para comparar con honestidad.
¿Por qué el APY supera al tipo nominal?
Porque la capitalización hace ganar intereses sobre los intereses antes de fin de año. Un tipo nominal del 12 % capitalizado mensualmente da un APY de alrededor del 12,68 %: los 0,68 puntos extra vienen de la capitalización a lo largo del año.
A tener en cuenta
Compara siempre las cuentas de ahorro por su APY, no por el tipo nominal, porque es la rentabilidad que realmente recibes.
APY frente a la tasa de interés
Una tasa nominal ignora la capitalización; la APY la incluye, así que es el rendimiento anual real. La fórmula es APY = (1 + r/n)n − 1, donde r es la tasa nominal y n cuántas veces al año capitaliza.
Ejemplo
Una tasa nominal del 5% con capitalización mensual da APY = (1 + 0.05/12)12 − 1 = 5.12%. Diaria, cerca del 5.13%.
| Tasa nominal | APY (mensual) | APY (diaria) |
|---|---|---|
| 2% | 2.02% | 2.02% |
| 4% | 4.07% | 4.08% |
| 5% | 5.12% | 5.13% |
| 6% | 6.17% | 6.18% |
Preguntas frecuentes
¿Qué diferencia hay entre tipo nominal y APY?
El tipo nominal ignora la capitalización; el APY la incluye. Con capitalización mensual, un tipo nominal del 12 % equivale a un APY de alrededor del 12,68 %.
¿Por qué comparar cuentas por el APY?
Porque el APY refleja la rentabilidad real una vez tenida en cuenta la capitalización. Dos cuentas con el mismo tipo nominal pueden rendir cantidades distintas.
¿Una capitalización más frecuente sube el APY?
Sí, ligeramente. Cuanto más frecuente es la capitalización, más supera el APY al tipo nominal, porque los intereses empiezan a generar antes.
¿APY y TAE de un préstamo son lo mismo?
No. El APY describe una rentabilidad de ahorro con capitalización; la TAE de un préstamo describe su coste incluyendo comisiones. Sirven para usos opuestos.
¿Cómo convierto una tasa de interés a APY?
Usa APY = (1 + r/n) elevado a n, menos 1, donde r es la tasa nominal y n el número de capitalizaciones al año. Un 5% mensual es una APY del 5.12%.
¿Cuál es la diferencia entre APY y tasa de interés?
La tasa (nominal o APR) ignora la capitalización; la APY la incluye, así que siempre es igual o mayor que la tasa nominal y es la que hay que comparar entre cuentas de ahorro.